15.01.2025 Master-Seminar SS 2025 Hedging-Strategien

„Empirische Umsetzung von Hedging-Strategien“

  •  Anmeldung/Abmeldung

     

    Anmeldung per E-Mail bis 01.- 30. April 2025 unter Nennung von Name, Matrikelnummer, Studiengang, Anrede (Frau/Herr) und Angabe der bevorzugten Korrespondenzsprache (Deutsch/Englisch) an unser Sekretariat

    1. Aufgrund von Betreuungsrestriktionen setzt die AG Finanzierung und Banken ab dem SS 2021 Obergrenzen für das Master-Seminar:  15  Teilnehmer

    2. Die Zuweisung von Plätzen erfolgt basierend auf dem Eingang von Anmeldungen. Allerdings werden Studierende mit dem Schwerpunkt Accounting and Finance bevorzugt, weil sie eine Seminar- und Abschlussarbeit im Schwerpunkt benötigen, um ihr Studium abschließen zu können.

    Abmeldung: 01.05. - 05.05. 2025, bei später erfolgten Rücktritten gilt das Seminar als "nicht bestanden". 

     

  • Allgemeine Informationen

    Informationen zur Grundidee, Prüfungsleistungen, Service-Leistungen der AG etc. finden Sie auf der Seminar-Seite.

  • Aufgabenstellung

    • übergeordnete Aufgabenstellung
      • Berechnung optimaler Hedge Ratios und Einschätzung der Hedge Effectiveness
      • Jeder Teilnehmer erhält darauf basierend eine spezielle Aufgabenstellung zugewiesen.
    • Einzelaspekte
      • Alle Berechnungen müssen mit Excel durchgeführt werden.
      • Aufbereitung der Zeitreihe
        • Daten-Aufbereitung (z. B. missing values etc.)
        • Test auf schwache Stationarität der Zeitreihe
      • Variation des Daten-Input (je nach Aufgabenstellung)
      • Hedging (je nach Aufgabenstellung)
        • Hedge Ratios (Micro Hedge, Portfolio Hedge)
        • Hedge Effectiveness (inner- und außerhalb der Stichprobe)
        • Variation des Schätzfensters (inklusive statistischer Tests)
        • Variation der Länge des Hedges (inklusive statistischer Tests)

  • Termine

    • Kick-off: digital am 30.04. 2025 im Zeit-Slot der Vorlesung Banking, 08:15 bis 09:00 Uhr
    • Die Themenvergabe erfolgt am 12.05. 2025.
      • Die Themenvergabe erfolgt per E-Mail, ein persönliches Erscheinen ist nicht vonnöten.
    • Zwischenpräsentation:(besprochene Powerpoint-Präsentation): 06.06. 2025
    • Abgabe Hausarbeit nur elektronisch per E-Mail als Word- oder Pdf-Datei und zusätzlichen Datenträger (nicht CD/DVD, nur USB - bitte gut beschriften!) oder wenn es die Dateigröße zulässt, auch elektronisch per E-Mail: 04. Juli 2025 
    • Endpräsentation: voraussichtlich am 11. Juli 2025, Raum: 00/0250 (Dekanatssitzungszimmer FB02), Universitätsstraße 25

  • Anforderungen zum Bestehen der Studienleistung (Zwischenpräsentation)

    • Daten-Aufbereitung muss durchgeführt worden sein.

    • Ein (rollierender) Zeitverlauf der Hedge Ratio und der Hedge Effectiveness muss berechnet worden sein.

    • Darüber hinaus werden für jedes Thema noch individuelle Mindestanforderungen durch den Betreuer spezifiziert.



      • Eine nicht bestandene Zwischenpräsentation führt zum Nichtbestehen des Seminars.

  • Literatur

    • Weitere Literatur erhalten Sie gegebenenfalls vom Betreuer.